11月全球谷物市场与贸易报告

美国对墨西哥玉米出口创历史新高

2023/24年度（10月至次年9月），美国向墨西哥出口了创纪录的2450万吨玉米，远远超过了2年前的1680万吨。此外，美国在墨西哥的市场份额达到99%，为近十年来的最高水平。2023/24年度美国对墨西哥的玉米出口量是历史上对任何目的地的最大单年贸易量，占美国玉米出口总量的40%多一点。

2023/24年度，墨西哥受干旱影响，玉米产量比近年的平均水平低数百万吨。相比之下，美国在同一年收成创纪录，这有助于缓解全球价格压力。这些不同的生产情况、对牲畜饲料的持续需求以及美国-墨西哥-加拿大协议（USMCA）下的有利贸易条件刺激了美国对墨西哥的玉米出口。美国玉米出口主要是黄玉米，而墨西哥主要生产白玉米。

展望未来，2024/25年度墨西哥玉米进口量预计为2400万吨。今年的产量虽然比上一年略有改善，但仍低于近年平均水平。美国农业部预测墨西哥玉米产量为2450万吨，比上个月的预估值减少50万吨，反映了冬玉米灌溉面积预期的减少。墨西哥目前正在考虑一项宪法修正案，该修正案将禁止将转基因玉米用于人类消费或种植，并要求进口转基因玉米粒用于其他用途，如动物饲料。尽管法律环境不确定，但目前墨西哥用户对玉米的需求预计将保持强劲。

小麦

2024/25年度概述

本月全球产量上调，哈萨克斯坦的大幅增长超过了阿根廷、巴西和俄罗斯的减产。哈萨克斯坦的饲料使用量增加，全球消费量创下历史新高。全球贸易下降，土耳其和阿根廷的出口量减少，而中国、哈萨克斯坦和土耳其的进口量也减少。全球期末库存小幅下降。美国季节平均农场价格下跌10美分/蒲式耳，至5.60美元/蒲式耳。

小麦价格

美国：自10月WASDE报告发布以来，美国报价大多下跌，与全球价格趋势一致。随着部分冬小麦种植区的降雨改善，种植面积扩大，硬红冬下跌15美元/吨，至262美元/吨，软红冬下跌8美元/吨，至258美元/吨。硬红春下跌5美元/吨，至296美元/吨，出口检验报告表明最近需求疲软。软白冬保持不变，为243美元/吨。

全球：自10月WASDE报告发布以来，全球出口国报价均下跌。阿根廷的报价现在与俄罗斯持平，成为最具竞争力的国家，2024/25年度收获开始时下跌15美元/吨，与去年相比情况有所改善。俄罗斯报价仅下跌1美元/吨，整个月都出现了一些波动。由于与俄罗斯的激烈竞争和主要市场需求放缓，欧盟报价下跌21美元/吨。在持续的收获中，澳大利亚的报价小幅上涨1美元/吨。加拿大报价下跌16美元/吨，收获结束，外国需求疲软。美国报价下跌15美元/吨，主要种植地区的湿度有所改善。

市场特征

土耳其小麦面粉出口因小麦进口限制和来自埃及的竞争而下降

土耳其是全球最大的小麦面粉出口国，从2024年6月开始实施小麦进口限制，在2024/25年度限制了面粉出口。与此同时，埃及提高了面粉加工能力，扩大了对非洲和中东市场的面粉出口，给土耳其的小麦面粉市场份额增加了竞争压力。土耳其从6月21日至10月15日禁止小麦进口，要求面粉厂减少库存，用国产谷物生产面粉再出口。在禁令之前，土耳其的进口加工制度允许面粉厂免税进口小麦，如果用于生产再出口面粉，则有条件免除45%的小麦进口关税。然而，在进口禁令期间，土耳其国内小麦价格几乎持平比进口小麦高80美元/吨。因此，专门出口小麦粉的面粉厂更愿意等待进口恢复，而不是转向购买国内原料。禁令到期后，土耳其谷物委员会开始允许面粉厂进口15%的小麦需求，前提是剩余的85%要采购国内小麦。业内人士预计，这项政策将持续到日历年年底。土耳其的限制性政策导致2024/25年度迄今面粉出口大幅下降，贸易年度前3个月同比下降了41%。

土耳其主要将面粉出口至非洲、中东和西半球的市场，这些国家的国内面粉行业无法满足消费需求。伊拉克是土耳其面粉的最大买家，在过去5年占土耳其面粉出口的40%，尽管由于作物产量增加，预计伊拉克2024/25年度的进口量将减少。其他主要市场包括叙利亚、也门、委内瑞拉、索马里和吉布提。

与此同时，埃及作为非洲和中东市场小麦面粉的主要供应商，其地位日益突出。2022年，埃及实施了为期3个月的小麦面粉出口禁令，以在乌克兰战争造成的供应冲击中保护国内粮食供应。在出口禁令到期时，埃及面粉出口恢复并大幅扩大到邻国苏丹，苏丹国内面粉行业受到内战的影响。2023/24年度，埃及面粉出口量达到创纪录的150万吨，几乎是近5年平均水平的三倍。埃及出口数据显示，苏丹是最大的目的地，占埃及面粉出口的近60%，其次是厄立特里亚、索马里、也门和吉布提。

埃及不断扩大的面粉出口为土耳其面粉在非洲和中东市场带来了激烈的竞争。今年到目前为止，土耳其对吉布提、索马里、也门、苏丹和厄立特里亚的面粉出口都在大幅下降，而这些都是埃及面粉出口的主要市场。由于对面粉的需求仍然强劲，特别是来自苏丹的需求，许多埃及面粉厂正在为下一年强劲的面粉出口做准备。2024/25年度，埃及小麦出口总量预计将达到创纪录的200万吨，比上一年增加15万吨。

与此同时，尽管面临额外的竞争和进口限制，土耳其预计在2024/25年度仍将是最大的小麦面粉出口国。土耳其2024/25年度小麦及制品出口总量预计为750万吨，比上年下降近250万吨，其中面粉可能占大部分。

大米

2024/25年度概述

由于印度的大幅增长，全球水稻产量预计将上升。预计全球出口将创历史新高，印度、泰国和越南的出口将增加。预计全球进口将随着孟加拉国、越南和菲律宾的增加而增加。消费量因几内亚和印度的增长而更高。预计全球期末库存增加，主要因为印度增长。

2023/24年度概述

全球水稻产量估计会随着几内亚、马达加斯加和尼泊尔的产量增加而增加。全球进口量将接近历史最高水平，因柬埔寨、泰国和越南的出口增加。全球进口增加，因菲律宾进口增加。全球消费增长，主要由于印度和几内亚增长。由于柬埔寨、几内亚和泰国的库存减少，全球期末库存降低。

大米价格

自10月WASDE报告发布以来，由于印度解除了对非巴斯马蒂白米的出口禁令，全球出口报价继续大幅下跌。印度政府于10月23日取消了最低出口价格，目前的出口报价为450美元/吨。越南报价下跌17美元/吨，至517美元/吨，而泰国下跌19美元/吨，至498美元/吨。巴基斯坦的报价下跌25美元/吨，至462美元/吨，仍是继印度之后最具竞争力的国家。由于对拉丁美洲的销售疲软，美国价格下跌6美元/吨，至744美元/吨。乌拉圭语报价下跌21美元/吨，至765美元/吨，但仍是主要出口商中最高的。

市场特征

越南大米出口创纪录，自柬埔寨进口支撑其可供出口量

预计2024年越南的出口量将达到创纪录的890万吨，尽管产量下降。其从邻国柬埔寨进口，再出口以支撑外国强劲的大米需求，这使得越南出口增长。

自2021年以来，越南大幅增加了大米进口，最初是从印度，但现在主要来自柬埔寨。通过越南中间商提供的财政和技术援助，柬埔寨生产商已将种植转向产量更高、季节更短的越南白米品种。由于柬埔寨的加工设施有限，水稻出口到越南加工。自柬埔寨水稻的进口提振了越南的大米出口供应，使其在印度缺席全球大米市场期间能够实现更高的出口。如需更多信息，请参阅《柬埔寨GAIN报告》，柬埔寨：粮食和饲料更新。

邻国柬埔寨的额外供应也帮助越南满足了菲律宾、印度尼西亚和马来西亚等国日益增长的需求。由于人口增长和进口关税降低，菲律宾的进口量创下历史新高（执行第62号令，详见《菲律宾粮食和饲料更新》）。到2024年为止，菲律宾80%以上的进口依赖越南。印尼也有强劲的进口需求，因为2024年厄尔尼诺现象严重，病虫害发病率较高，产量下降。

展望未来，由于印度重返市场，亚洲供应商的价格一直面临压力。鉴于来自印度的竞争，预计越南2025年的出口将减少。此外，随着政府增加国内采购，预计印尼将减少大米进口。然而，由于物流优势、有竞争力的价格和消费者对优质大米需求的不断增长，菲律宾预计仍将是越南出口的主要目的地。有关更多信息，请参阅越南GAIN报告，越南：《粮食和饲料季刊》。

粗粮

2024/25年度概述

预计全球玉米产量将上升。乌干达、马拉维、莫桑比克和白俄罗斯的产量增加抵消了美国、墨西哥和土耳其的减产。预计全球贸易将略有下降，因为巴西的下降超过了阿根廷和缅甸出口的增加。全球进口也略有下降。墨西哥、越南和菲律宾的进口增加被中国和马拉维的减少所抵消。美国季节平均农产品价格保持不变，为4.10美元/蒲式耳。

玉米价格

自10月WASDE报告发布以来，由于北半球收成的季节性压力增加了可出口供应，除巴西外，所有主要产地的出口报价都有所下降。随着2024年的收成迅速结束，美国的报价小幅下跌1美元/吨，至210美元/吨，因为充足的供应。尽管本季的收成低于预期，但在持续的收成中，乌克兰的报价下跌5美元/吨，至215美元/吨。阿根廷的报价下跌3美元/吨，至208美元/吨，主要反映了随着出口的季节性下降，其他供应商的变动。相反，由于国内对乙醇和饲料的需求强劲，可出口供应收紧，巴西的报价上涨6美元/吨，达到219美元/吨。

市场特征

关税削减动摇了菲律宾玉米市场，推动了进口

菲律宾玉米进口量在2023/24年度达到创纪录的152万吨后，预计2024/25年度（7月至次年6月）将达到150万吨。全球玉米出口下降和生产小幅回升导致其进口增长减缓。

菲律宾的需求继续增长，主要是由于畜牧业和家禽业对玉米饲料的使用量增加，以及零食和淀粉的工业使用量增加。然而，菲律宾的玉米产量并没有跟上不断增长的需求。近年来，虫害、台风和土地短缺等因素均阻碍了产量的增加。2023/24年度，产量为810万吨，为2019/20年度以来的最低水平。因此，需要更多的进口来满足国内需求——2023/24年度达到总供应量的16%，而2019/20年度为4%。

自2022年6月以来，菲律宾政府的行政命令降低了玉米进口关税。配额内玉米进口现在征收5%的从价关税（之前为35%），配额外的关税是15%（之前是50%）。菲律宾农业部2022年的研究揭示了之前的关税对出口商竞争力的影响程度。2020年，没有现有贸易协定的进口玉米批发价格平均为380美元/吨，而国内玉米为290美元/吨，关税导致成本增加75-100美元/吨。相比之下，根据《东盟货物贸易协定》，东盟6国（包括越南和缅甸）最高征收5%的关税，这样批发进口价格仅需285美元/吨。

随着玉米关税的降低，2022/23年度和2023/24年度的总进口量分别激增56%和68%，非东盟出口商的进口量也在增加。菲律宾统计局（PSA）的海关数据显示，2021/22年度，几乎所有进口都来自东盟成员国。在2022/23年度，东盟的市场份额降至三分之二，因为巴西的出货量超过20万吨。到2023/24年度，东盟的进口量仅占所有进口量的一半，仅阿根廷一国就增长到35%。（来源：广东华南粮食交易中心）

（根据美国农业部报告独家编译,译者：郑文慧，转载请注明来源）